Росбанк хочет привлечь как минимум $460 млн
Банк установил минимальную цену размещения своих акций в размере 124 руб., ориентируясь на сделку по продаже 10% своих акций французской группе Societe Generale в июне этого года.
Решение о выпуске допэмиссии, состоящей из 100 млн акций номиналом 10 руб. совет директоров Росбанка принял еще в январе этого года. Размещение акций планировалось в рамках IPO, которое Росбанк рассчитывал провести в середине года на российских площадках и Лондонской бирже, но неожиданно отложил. В июне этого года владельцы «Интерроса» объявили о продаже 10% акций Росбанка французской Societe Generale.
Вчера Росбанк сообщил, что возобновляет размещение допэмиссии объемом 1 млрд руб., или 14,7% от уставного капитала (сейчас 6,8 млрд руб.), по открытой подписке. Цена размещения определена на уровне не менее 124 руб. ($4,6) за акцию. По итогам допэмиссии Росбанк может выручить не менее 12,4 млрд руб. ($459 млн). Росбанк по-прежнему нуждается в увеличении капитала, пояснили в пресс-службе банка. У банка очень быстрый рост активов, отмечает главный экономист Альфа-банка Наталия Орлова, им постоянно требуется пополнение капитала. По данным «Интерфакс-ЦЭА», за первый квартал активы Росбанка выросли на 4,5%, до 208 млрд руб., а капитал снизился на 2%, до 21 млрд руб.
Societe Generale заплатила самую большуюпремию за долю в российском банке, купив 10% Росбанка по коэффициенту к собственному капиталу более четырех.
Установленный ориентир цены размещения близок к той цене, по которой SG приобрела акции — $317 млн за 10% акций ($4,65 за каждую). В его основе цена продажи акций Росбанка SG, отмечают в банке. Цена выкупа допэмиссии на 20% выше рыночной, вчера акции банка на ММВБ торговались по $3,99, говорит аналитик Банка Москвы Владимир Веденеев. Когда банк назначает такую достаточно высокую цену выкупа акций, он должен быть уверен, что желающие ее выкупить найдутся, отмечает замруководителя инвестиционного департамента МДМ-банка Никита Ряузов.
Воспользоваться преимущественным правом выкупа допэмиссии могут нынешние акционеры Росбанка для сохранениясвоей доли в капитале банка.
А у французов есть опцион на покупку еще 10% акций банка. «Мы ведем переговоры об увеличении своей доли в Росбанке до 20%»,— сказала пресс-секретарь SG Лора Шалк, отказавшись от более подробных комментариев. Веденеев полагает, что, скорее всего, французы воспользуются опционом и увеличат свою долю.
Кроме того, допэмиссия дает Росбанку возможность реализовать опцион для топ-менеджеров и директоров. Еще в январе вместе с допэмиссией акционеры Росбанка решили выделить отдельным членам правления и совета директоров 5,6% выпущенных акций. По условиям программы ее участники могут в течение трех лет приобретать акции по цене $1,22 за акцию. Это почти в четыре раза меньше минимальной цены размещения акций Росбанка. Часть допэмиссии определенно достанется топ-менеджерам и директорам банка в рамках опционной программы, убежден банкир, пожелавший остаться неназванным.
Начать дискуссию